Tontsa Alokkaan haastattelussa

129. Tontsa

Haastattelu on julkaistu alun perin Inderesin foorumilla.

Tontsa on älykäs ja analyyttinen treidaaja, joka on toki viisas, sopivan luonteen omaava kaveri, mutta jolla on myös kova työmoraali sekä kova oppimisen halu. Hänellä on tarkka ja analyyttinen silmä mm. markkinoiden pienille liikkeille. Lisäksi hän pystyy nopeasti tunnistamaan piileviä mahdollisuuksia, jotka muut saattavat ohittaa. Tontsa on strateginen ja strategiaansa jatkuvasti kuitenkin kehittävä, mikä tekee hänestä erittäin sopeutuvaisen sijoittajan.

Hänen lähestymistapansa sijoittamiseen on pohdittu ja järkevä. Lisäksi hän osaa katsoa kokonaisuuksia, mutta hän myös osaa ja ymmärtää katsoa olennaiset yksityiskohdatkin ilman, että turhia viilailee. Tontsa selvästi nauttii älyllisistä haasteista, joita treidaaminen loputtomasti tarjoaa.

Eikä tule unohtaa, että Tontsa tuottaa hyvää sijoitusaiheista materiaalia ja mikä parasta, hän myös auttaa runsaasti erinomaisilla opettajan lahjoillaan muita sijoittajia. 🙏

1. Kerro viidelläkymmenellä sanalla, kuka olet.

Olen Helsingissä asuva, intohimoisesti treidaukseen suhtautuva insinööri. Nykyään myös perheenisä. Perheeseen kuuluu vaimoke, kohta vuoden täyttävä poika ja kaksi pitkäkarvaista kissaa. Välillä höpisen youtubeen sisältöä ja ylläpidän pientä Discord-serveriä.

2. Kerro kolme asiaa, mitä julkisuudessa harvat sinusta tietävät.

1. Osaan soittaa pianolla Ukko Nooan sointujen kanssa ja vähän Für Eliseä. Treidauksen opiskelu taisi mennä soiton opiskelun edelle…
2. Olen kissakuiskaaja. Meillä on kaksi kissaa, jotka nykyään ymmärtävät mainiosti puhetta, kokonaisia lauseita ja osaavat temppuja. Eriasia sitten suostuvatko ne esittämään niitä.
3. Vedin ensimmäisen taikatemppu-showni ala-asteella koululuokalle. Ihan hyvin meni, mutta sen jälkeen totesin että lavat olikin jo nähty ja temppuja tuli näytettyä lähinnä potentiaalisille tyttöystäville. 😜

3. Mitä kiinnostuksen kohteita ja harrastuksia sinulla on sijoittamisen lisäksi?

Treidauksen opiskeluun ja kehittymiseen olen käyttänyt valtaosan vapaa-ajastani jo vuosikaudet mutta sen lisäksi tulee ainakin luettua (tieto)kirjoja, valokuvaukseen löytyy useampikin kamera ja objektiiveja, jos vaan jaksaisi niitä ahkerammin ulkoiluttaa. Innostun nopeasti uusista asioista joten harrastuksista harvoin on pulaa. Tekniikka ja nykyään myös tekoäly ovat kiinnostuksen kohteina suuresti. Meditaatio, mindfullnes ja psykologian pohdiskelu tuovat pehmeämpiä arvoja päiviin. Välillä pitää herkutella ja silloin leivon hapanjuurileipää.

4. Millainen on tavallinen arkipäiväsi?

Arki muuttui aika paljon kun lapsi tuli taloon. Herään yleensä 7-8 välillä. Siitä muksulle vaipat ja päivävaatteet sekä mössöä (pilttiä) naamaan. Itselle kahvia ja protskuvanukasta. Selailen mitä yön aikana on tapahtunut futuurimarkkinalla ja millainen avaus Eurooppaan on tulossa. Tarkistan mitä discordissa puhutaan ja katson mielenkiintoisimmat uutiset ja linkit läpi. Pojan kanssa touhuilua, kunnes on aika kokkailla lounasta. Mikäli vaimoke tekee kotona etätöitä niin jotain parempaa sapuskaa, muuten yleensä simppeliä kanaa ja wokkia. Meillä on ollut kymmenkunta vuotta voimassa erinomainen diili, jossa yhteisen ruuan tapauksessa minä kokkaan ja hän tiskaa. Se on täydellistä, koska tykkään tehdä ruokaa ja syödä sitä mutta en jälkien siivoilusta, kun keittiö näyttää räjähtäneeltä!

Kellon lähestyessä kolmea, poitsu päikkäreille ja alan katsomaan mitä premarketissa tapahtuu jenkkilässä. Katson futuureihin tärkeimmät tasot ja suunnitelmat kohdalleen ja valmistaudun treidipäivään. Mikäli futut ovat aneemisia ja päivä näyttää flatilta, palaan tuttuun ja turvalliseen osaketreidaukseen eli watchlistin rakennus premarket liikkujista tai ikisuosikeista (TSLA).

Tässä vaiheessa rauhoittuminen, mindfulnessia ja kertaan treidaustavoitteitani.

16:30 on jenkkimarkkinan avaus ja kaikkein tärkein ajankohta. Silloin olen täysin keskittyneenä treidaamiseen enkä halua häiriöitä tai keskeytyksiä. Treidinurkka siirtyi onneksi jokunen vuosi sitten olkkarista oikeaan työhuoneeseen, joka helpotti tuota asiaa.

Ensimmäinen tunti avauksesta on yleensä aktiivisinta treidausta. Sen jälkeen luen miten muilla menee discordissa ja kirjoittelen tai jaan treidejä ja kommentteja. Seuraan näytöiltä uusia treidipaikkoja kunnes kello lähentelee jenkkien lounas aikaa ja markkinoiden meno muuttuu huonommaksi. Siinä vaiheessa pidän taukoa, siirryn tekemään perheen kanssa asioita tai käyn kuntosalilla.

Iltaa kohden kun volatiliteetti palaa taas markkinoille, seurailen vielä markkinoita ja uutisia treidipaikkojen varalta mutta en kovin aktiivisesti. Täytän treidilogiin vielä muistiinpanoja ja screenshotteja talteen.

Vaimokkeen kanssa hieman iltapalaa ja pariskunta aikaa kun muksu on nukkumassa. Siitä yleensä jenkkiclosen klo 23 jälkeen PC:lle ja graafeille heipat ja nukkumaan.

Seuraavana päivänä rinse & repeat.

5. Millainen olet sijoittajana?

Olen etääntynyt aika kauas perinteisestä sijoittamisesta jossa excelillä ja googlella etsitään yhtiöiden talouslukujen perusteella sopivia sijoituksia. Olen tuottohakuinen ja osakekohtaiset sijoitukset ovat minulle enemmänkin swing-treidejä eli pidempiä viikoista kuukausiin, ehkä vuoteen kestäviä treidejä. Haluan yhtiön olevan fundaltaan kunnossa eli tekevän tulosta ja kiinnostavan muitakin ostajia. En ostele halvalla unohdettuja helmiä joiden kurssi laskee, vaan ostan mieluummin momentumin omaavaa osaketta, joka on lähdössä tai juuri lähtenyt nousuun. Osakekurssin ja graafin kokonaisuutena pitää näyttää hyvältä myös tai en ole kiinnostunut siitä. Tahdon sijoituksen tekevän sitä mitä haluan eli kurssin nousevan tai luovun armottomasti osakkeesta ja siirrän rahat jonnekin muualle. Tietysti hyvän yhtiön kohdalla sallin vähän joustavuutta, jos yhtiön asiat ovat muutoin kunnossa ja lupaavia.

6. Millainen sijoitushistoriasi on?

Aivan ensimmäiset sijoitukset olivat yläasteen ikäisenä jokin pankin rahasto ja säästöt määräaikaistilillä. Olin jo pienestä aika säästäväinen ja Roope Ankalta opitut bisnesmallit sekä rahankäyttö kutkutti takaraivossa. Kesätöistä yms. oli jonkin verran rahaa säästössä ja aloin perehtymään sijoittamiseen paremmin. Otin selvää rahastoista, hajauttamisesta ja osakkeista. Luin Seppo Saarion raamatun muistaakseni 2001 tai 2002 tienoilla. Silloin en vielä tohtinut suoriin osakkeisiin koskea mutta kävin paikallisessa pankissa kyselemässä niistä lisää ja tarjonnassa olevista rahastoista. Siellä pidettiin jotenkin ihmeenä, että miten nuori poika on edes kuullut sijoitusasioista niin paljon kun harva tuttavapiiristään pystyi edes nimeämään ketään joka olisi joskus sijoittanut.

Noh, siitä sitten arvo-osuustili auki ja osakkeitakin sain ostettua. Löysin niitä kätevästi netin sijoituskeskusteluista. Yksi ensimmäisiä ja parhaita sijoituksia oli Rautaruukki, joka taisi tuplautua. Oli hienoa katsella pientä salkkua ja sen kehitystä päivittäin. Jotkin sijoitukset taisivat mennä satasen miinuksellekin jotka äkkiä myin. Siitä tulikin ajatus, että osakkeita tai rahastoja voisi vain ostaa ja kun ne vähän nousee niin myydä nopeasti ennen kuin ne laskevat taas. Olin ehkä keksinyt rahantekoautomaatin. Aloin perehtymään asiaan lisää, ala oli salamyhkäinen mutta mystisestä forex markkinasta löytyi tietoa netistä. Tekninen analyysikin astui kuvioihin kun sillä kuulemma tietää mihin suuntaan kurssit menevät (hah). Eipä aikaakaan kun avasin ensimmäisen treiditilini 2007, treidaus alkoi kiehtoa ja sillä tiellä ollaan edelleen.

Aika nopeasti selvisi, että siihen aikaan forex-treidaus ei verotuksellisista syistä oikein sopinut ja sijoitussalkkukin piti likvidoida 2008 ryminöissä. Hommasin samaan aikaan osakkeisiin reaaliaikaiset kurssit ja ammattimaisen ohjelman muistaakseni Glitniriltä (FIM). Oli hienoa saada hinnat välkkymään ja vilkkumaan ruudulle, vaikka en niillä juuri mitään osannut tehdäkään. Olin aiemmin ostanut osaketta 15min viivästetyillä kursseilla jos ”vaikutti siltä, että tänään ehkä noustaan” ja myynyt sitten äkkiä pois. Uskomatonta, mutta tuo jopa toimi hienosti jonkin aikaa kunnes tappioita kertyi ja piti palata lähtöruutuun. Silloin oli täysin mistään mitään tietämätön, nuori mutta toiveikas heppu, jota oli puraissut treidauskärpänen dollarin kuvat silmissä.

Aluksi harrastelin treidejä samalla kun opiskelin ahkerasti lisää kirjoista ja kursseista. Välillä voitti jotain ja lopulta hävisi kaiken. Se yleensä innosti opiskelemaan lisää tekniikoita ja etsimään lisää kirjoja ja kursseja. Olin päättänyt ratkaista treidauksen mysteerin ja vaikka kuinka paljon yritin, aina homma päätyi johonkin katastrofiin ja strategian toimimattomuuteen. Tietoa oli hankala saada, se oli enimmäkseen surkeaa ja ammattimaiset ohjelmat maksoivat paljon.

Kehitin omaa strategiaani ja aloin treidaamaan Saksan DAX-indeksiä koska sitä sijoituspalstoillakin veivattiin. Siihen piti käyttää warrantteja ja myöhemmin turbo warrantteja, jotka ovat eräänlaisia johdannaisia. Silloin ei ollut Nordnet markettia eikä ilmaisia kuluja vaan kaikki maksoi ja johdannaiset olivat täynnä kaikenlaisia häiriöitä ja ongelmia. Osto- ja myyntilaidat saattoivat kadota tunneiksi ja muuta kamalaa mikä muutenkin hankalan treidauksen lisäksi teki hommasta pahasti tappiollista pidemmässä juoksussa. Oma analyysini oli tosi hyvää, toteutus huonoa. Haaveilin oikeasta FDAX-futuurista ja olin avannut Interactive Brokerssille tilinkin mutta pelkkä margin vaatimus (eli yhden sopimuksen avaus) oli 20000€ ja yhden indeksipisteen arvo 25€ joka ei opiskelija budjettiin oikein taipunut. Hieman rauhallisemman aikaikkunan treidissä stopin koko piti olla vaikkapa 50 pistettä eli yhden treidin riskiksi olisi tullut 1250€, huh. Etsin muita mahdollisuuksia mutta jenkkien futuureja ja optioita ei voinut yksityishenkilönä silloin treidata, joten jäljelle jäi osakkeet.

Sillä tiellä olenkin ollut pitkään. Swingailin vuosia jenkki osakkeilla ihan kohtalaisella menestyksellä mutta välillä jokin osari, yllättävä uutinen tai talousluku heilautti kurssit päälaelleen tuoden ennakoitua suurempia tappioita. Niihin sitten kypsymätön treidari välillä reagoi tietysti klassisilla virheillä eli ei ehkä sulkenutkaan sitä ikävästi miinukselle pompannutta positiota tai otti seuraavan tuplana, että mahdollinen voitto kattaisi nopeasti harmilliset tappiot. No tappiot välillä kasautui ja taas palattiin lähtöruutuun miettien miten hommaa voisi tehdä paremmin.

Aloin oppimaan reilusti lisää treidauksen psykologiasta ja omista virheistä. Tiukensin myös aikaikkunaa swing treidauksesta (niitä päivien ja viikkojen mittaisia treidejä) enemmän päivätreidaukseen, jossa treidit yleensä suljetaan saman päivän sisällä. Silloin sain mielestäni loistavia etuja koska treidipaikkoja on enemmän, pystyn reagoimaan niihin heti ja yön yli tapahtuvilla yllättävillä liikkeillä ei ole vaikutusta kun treidit on jo suljettu.

Tuloksia alkoi tulla niin osakkeiden kuin futuurienkin kohdalta ihan eri tavalla. Aloin erikoistumaan jenkkien small cap osakkeiden treidaamiseen, sillä ne omaavat ison potentiaalin ja varsin maltillinen treidauskassa riittää. Samasta syystä niissä on paljon kokematonta ”retail” rahaa, joka käyttäytyy tunteiden vallassa ja melko ennustettavasti. Jos pystyt lukemaan chartista mitä muut tekee, pystyt hyödyntämään sitä.

Uudeksi haasteeksi tuli se, että pienet osakkeet ovat erittäin vahvasti manipuloituja ja päivän sisällä tapahtuvat kurssimuutokset todella nopeita. Automaatisia stoppeja (treidin sulkemisia tappiorajalla) ei yleensä voinut käyttää koska toteutunut hinta saattoi olla todella huono, jopa moninkertainen, pitää elää sormi napilla, valmiina toimimaan. Virheitä oli siis helppo tehdä ja myös suorittamisen taso, vireystila ja treidauksen psykologia nousivat ihan eri mittakaavaan. Minulla oli kuitenkin jo vuosia kokemusta treidauksesta joten pääsin melko nopeasti sisään uuteen pelikenttään, opin lukemaan kurssiliikeitä, market makerien juonia ja tarjouskirjaa todella hyvin. Tein hyvin rahaa mutta annoin sitä välillä lapiokaupalla takaisinkin kun jokin näppäilyvirhe, väsymys tai ajatusmoka osui kohdalle. Näiden parissa menikin sitten reilut 8 vuotta treidaten joka ikinen päivä 16-23, viikonloput käyden treidilogeista muistiinpanoja läpi ja kehittyen paremmaksi.

Noh, ylläripylläri päivästä ja vuodesta toiseen tuntitolkulla vilkkuvien tarjouskirjojen tuijottelu, samalla kun auki on kymppitonnien positioita olikin aika stressaavaa ja vaati veronsa. Siinä kun teki asiaa mistä todella tykkää ei tullut huomattua kuinka päivä päivältä alkoi olla väsyneempi ja väsyneempi, kunnes tulokset sitten alkoivat kärsiä ja virheet lisääntyä. Yrittämällä kovemmin ja kovemmin kierre paheni, päädyin burnouttiin ja sain myös kassaan ikävän loven kun suorituskyky ei riittänyt enää entiseen tasoon.

Treidata voi siis rauhallisesti ja mekaanisesti vaikka viikkochartista, mutta se ei ole minun juttuni. Kuitenkaan edes päivätreidauksen ei tarvitse olla niin intensiivistä ja kuluttavaa, joten tapauksesta oppineena aloin vähän harventamaan ja keventämään treidaustyyliä. Otin mukaan enemmän Mid- ja Big-cappeja kuten Tesla ja treidasin myös enemmän futuureja.

Terveys on tärkeää ja perhe myös. Nyt kun tuli perheenlisäystä niin olen siirtymässä melko lailla kokonaan treidaamaan vain osan päivää futuureilla sekä muutamilla osakkeilla. Markkinat ovat haastavammat mutta aikaa ja vaivaa säästyy, sekä likviditeetti on niin suuri, että treidaus skaalautuu vielä vuosia myös isommille kassoille.

TLDR: Parikymmentä vuotta sijoittamista, joista noin 18 vuotta ahkeraa opiskelua ja nappien painelua enemmän treidaukseen liittyen.

7. Millainen salkku sinulla on? Vai onko sinulla treidaajana ollenkaan holdisijoituskohteita?

On toki! Salkku kyllä kiertää nopeasti mutta siellä viihtyy usein holdattavana hyvää tulosta tekeviä osakkeita, indeksi ETF:iä sekä kultaan ja hopeaan liittyviä ETF:iä. Kotimaisia osakkeita en ole omistanut vuosiin. Ehkä hesulin uusi aika on kohta käsillä.

Nvidia taisi viihtyä pisimpään salkussa ja istuin jopa splitin läpi laput taskussa joka on minulle harvinaista. Nyt helmikuun lopussa pullautin salkusta suurimman osan osakkeista pois kun laskettelu alkoi näyttää ensimerkkejä. Salkkuun jäi DFEN ETF:ää joka on niin paljon voitolla että en halua sitä myydä, sekä kultaan liittyvää ETF.ää jolla on sama tarina. En ennustele tai karhuile vaan laput löytää kyllä takaisin salkkuun varsin nopeasti kun tilanne markkinoilla elpyy ja kurssigraafit ovat sen mukaiset. Kryptovaluuttoja en treidaa ollenkaan, mutta minulla on muutamaa suurinta kryptoa pidossa maltillinen määrä hajautusmielessä ja pyrin olemaan koskematta niihin.

8. Mikä treidauksessa sinua kiehtoo eniten?

Erinomainen kysymys. Alkuun varmaan kaikki löytävät treidauksen pariin dollarin kuvat silmissä mutta ne, jotka selviävät alkuvuosien jälkeen jatkamaan treidausta, sanoisin että niillä syy löytyy syvempää.

Rakastan markkinoiden seuraamista ja graafien kertomaa ”tarinaa”. Joka päivä on jotain meneillään ja se tuo mielenkiintoisia tilaisuuksia pohtia treidien mahdollisuutta ja tuoton tienaamista. Markkina on neutraali pooli jossa pääset uimaan isojen kalojen sekaan melko pienellä vaivalla.

Treidatessa joutuu ottamaan vastuun omista tekemisistään ja palaute omasta suorituksesta on melko nopeaa. Se on loputon pulma ratkaistavaksi, jossa yhdistyy tiede (markkinoiden analyysi, todennäköisyydet) ja taide (graafien kokonaisuuden tulkinta). Älyllisesti stimuloivaa mielekästä tekemistä. Muualla elämässä opiskelet vuosia saadaksesi tutkinnon ja työskentelet ahkerasti edetäksesi uralla ja pääset lopulta hyväpalkkaiseen työhön 6-8k€/kk liksalla jurnuttamaan kohti eläkettä. Treidauksessa kehitys ei pysähdy tuohon vaan tulotaso skaalatuu niin että rajana on vain oma suoritumisesi ja markkinoiden likviditeetti. Yhdenlainen korkoa korolle efekti siis mutta valitset itse pelisi, ajankohtasi, asuinpaikkasi, kesälomasi jne… eli raha ja sen tuoma vapaus valita, pienellä twistillä. Et myöskään koskaan ole liian hyvä, aina on varaa parantaa ja kehittyä.

9. Mitkä ovat kolme parasta puolta sinussa treidaajana? Ja minkä koet sinun suurin/tärkein kehittämisen kohteesi?

• Se kuuluisa 10 000 tuntia, että voisi kuvitella osaavansa jotain on tullut helposti täyteen eli yksi vahvuuksista on ehdottomasti ns. screen time. Treidaamaan oppii treidaamalla ja markkinalukutaito kehittyy graafeja seuraamalla.

• Kuten pitkäksi venähtäneestä historiikista huomaa, olen vuosien aikana käynyt läpi suuren määrän erilaisia kursseja, strategioita ja markkinoita. Pidän isona vahvuutena sitä, että tunnen monia erilaisia treidityylejä ja osaan soveltaa sitä markkinoiden lukemiseen. Pystyy paremmin miettimään, mitä muut markkinatoimijat vaikkapa klassisella teknisellä analyysillä ajattelevat jossain tilanteessa ja kun tilanne alkaa mennä heidän kannalta epäonniseksi, haluan olla siellä vastapuolella ottamassa rahat vastaan. Myös muiden treidaajien kanssa on helppoa keskustella, kun tuntee eri tyylejä ja strategioita.

• Kolmantena vahvuutena pitäisin sitä, että vuosien aikana olen tehnyt valtavan määrän kaikenlaisia virheitä ja mokia. Pään lyöminen seinään toki sattuu mutta niistä on kertynyt hyvä määrä kokemusta ja keinoja, joilla vastaavia haasteita pystyy taklaamaan ja estämään tulevissa treidipäivissä.

• Kehityskohde: Treidausstrategiani eivät ole täysin mekaanisia osta ja unohda tyyppisiä, vaan olen tehnyt valinnan hakea parempaa tuottoa ja parempaa kontrollia yhdistämällä niihin enemmän harkinnanvaraista päätöksentekoa. Se tuo mahdollisuuden myös tehdä huonoja päätöksiä eli kyllä kehityskohteet löytyvät edelleen sieltä nopeatempoisten treidien suorituksesta ja impulsiivisten päätösten välttämisestä.

10. Mitkä ovat sinulle kolme tärkeintä teknisen analyysin indikaattoria, ja miksi?

En ole suuri indikaattorien ystävä vaikka olen ne kaikki yleisimmät kahlannut ja backtestannut hyvin tarkasti läpi. Ne ovat työkaluja ja hyviä apulaisia oikein käytettynä mutta ruutua ei kannata niillä täyttää eivätkä ne yksinään tee kenestäkään voitollista. Indikaattorit suodattavat ja hidastavat sitä hintadataa minkä näet jo ruudulla, joskus siitä on hyötyä ja joskus se tuo vain viivettä. Minulle kolme tärkeintä taitavat olla:

• VWAP eli määräpainotettu keskihinta. Näyttää liukuvalta keskiarvolta mutta on jotain aivan muuta ja paljon tehokkaampi. Tämän toiminta perustuu markkinoiden aitoon toimintaan eli tehtyihin todellisiin kauppoihin ja hintaan. Erinomainen nopeaan markkinakontekstin arviointiin ja myös instituutioilla aina käytössä. Minulla on kanavalla melko yksityiskohtainen videokin tästä strategioiden kera.
• Yksi liukuva keskiarvo. Minulla se on 9 EMA. Eri pituuksissa ja numeroissa ei ole mitään erityistä taikaa vaikka hinta välillä niistä pomppiikin. Käytän tuota lähinnä silmämääräisesti mittaamaan onko markkina karannut liian kauas, liian nopeasti.
• Kolmas voisi olla volume eli vaihtomäärä. On se sitten perinteisinä volumepalkkeina tai volumeprofiilina, niin se on olennainen osa markkinaa joka paljastaa pinnan alla tapahtuvaa todellista luonnetta hintaliikkeestä.

11. Mitkä ovat sinulle treidaajana viisi tärkeintä netin sivustoa, joita voisit suositella muillekin?

Kaikkein eniten seuraan mitä graafeilla tapahtuu. Niistä näkee mikä on päivän sentimentti, oliko uutiset hyviä vai huonoja ja mennäänkö tänään kuuhun vai kellariin. Joitain sivustoja mitä käytän ovat:

• https://www.tradingview.com tarjoaa helpot ja selkeät graafit. Niistä on nopea katsoa yleistilannetta eri markkinoista ja ottaa screenshotteja. Treidaamiseen en sitä käyttäisi ja yhteisön puolelta ei kannata ottaa oppia.
• https://www.investing.com/economic-calendar on tärkeä päivittäinen sivusto katsoa uutiskalenterista kellonajat tärkeimpien talouslukujen julkaisuihin. Muuta osiota sivustosta en lue.
• https://finviz.com on kätevä osakkeiden talouslukujen tarkastamiseen ja swingtreidien löytämiseen.
• https://x.com/home yleistä sentimenttiä ja treidaajien seuraamista.
• https://www.marketwatch.com vilkaisen välillä otsikkotasolla suurimmat uutiset täältä jos jotain erikoisempaa on meneillään.

12. Mitä tavallinen osakepoimija voi oppia treidaajalta? Kannattaako treidaajan vastaavasti lukea ja tutkia yhtiöiden fundapuoltakin esimerkiksi lukea analyysejä?

Mielestäni osakepoimija voi oppia paljonkin treidaajilta. Jos on löytänyt mieleisensä osakkeen, ostamisen ja lisäostamisen ajankohtia voi ajoittaa paremmin ymmärtämällä markkinaliikettä ja yksinkertaista analyysia graafeista. Aivan yhtä tärkeää on tunnistaa tilanteet jolloin EI kannata ostaa. Moni sijoittaja tekee helposti vältettävissä olevia virheitä ihan tietämättään. Myös myyntien ajoittamiseen pystyy melko hyvin saamaan lisää tarkkuutta, mutta verotuksellisista syistä sijoittajan ei kannata aina koskea myyntinappiin ennen kuin on pakko. Osakepoimijan on hyvä kuitenkin vetää selkeä raja apukeinoihin sijoittamisen tueksi. Ei saa alkaa treidaamaan ja hosumaan positioidensa kanssa ostaen ja myyden, se on eri laji se.

Treidaajan saattaa kannattaa tutkia yhtiöiden fundapuoltakin esim. swing treidauksessa. Se voi auttaa juoksuttamaan voittoisaa osaketta hieman pidemmälle tai löytämään shorttipaikkaa huonon talouden omaavasta yhtiöstä. Tuossa on kuitenkin oltava erityisen varovainen, ettei käy klassista virhettä jossa nopea treidi muuttuukin sijoitukseksi jossa uskotaan ja toivotaan parasta ison turskan keskellä.

13. Mielikuvissani koen, että täysipainoinen treidaaminen on melkein yhtä haastavaa kuin ammattipokerilla itsensä elättäminen, eikö treidaaminen ole lähes mahdottoman vaikeaa, jossa vain promillen kymmenesosat pärjäävät?

Jos treidaus olisi helppoa, kaikki tekisi sitä. Yleisen hokeman mukaan n. 90% treidaajista häviää rahansa. Ammattimaisella pokerilla ja treidauksella on todella paljon yhteistä. Molemmissa pitää pelata positiivisen odotusarvon mukaisilla käsillä, panostaa oikein ja luopua kun on sen aika. Myös tilttiin voi mennä ja tehdä sen vuoksi jotain hölmöä eli psykologinen puoli on vahvasti läsnä. Aivan kuten täydellinen treidipaikka, ässäparikaan ei aina voita vaikka tekisit kaiken oikein, se pitää kestää ja jatkaa taas seuraavaan jakoon/treidiin. Treidaus on opittavissa oleva taito mutta se vie aikaa. Monella ei ole aikaa eikä sinnikkyyttä käydä oppimisprosessia läpi vaan jahdataan pikavoittoja ilman toimivaa strategiaa.

Yksi hyvä vertauskuva on korkean tason ammattiurheilu. Jos katsot viikonloppuna vähän lätkää telkusta (treidivideoita netistä), menetkö todella maanantaina NHL-kaukaloon ammattilaisten keskelle väittäen, että tiedät kyllä miten luistellaan ja tikulla tökitään kiekkoa maaliin, miten hankalaa se muka voi olla…

14. Mistä suosittelisit lähtemään liikkeelle, jos treidaaminen kiinnostaa?

Ennen vakiovastaus oli babypipsin koulu, mutta nykyään on suomenkielistäkin sisältöä saatavilla. Yksi aika hyvä kirja perusteista on Jukka Lepikön - Treidaa kuin ammattilainen. Treidinurkassa on myös videosarja joka lähtee alkeista ja menee hieman pintaa syvemmälle jokaisesta aiheesta. Kaikki kolme ovat kokonaan ilmaisia.

15. Jos sinun pitäisi koota Suomesta viiden hengen treidaustiimi, ketkä valitsisit ja miksi?

Tämä on mahtava ajatusleikki! En tunne kovin hyvin suomalaisia treidaajia, mutta oman tiimin kasaisin vaikkapa näin:

• Mikko Mäkinen. Rautainen track record jonka syliin voi huoletta kaataa pääomaa.
• Jeppez. Ei niinkään rakettimaisista tuotoista, mutta Jeppez onnistui luomaan systemaattisen strategian haastavaan small cap sceneen ja vielä noudattamaan sitä erittäin hyvin. Se on käytännössä rahaprintteri. Riskiä pitäisi tiimissä ehkä hieman hillitä.
• Lari Alenius. Nuori ja innokas treidaaja jolla on prosessit kunnossa. Olen nähnyt vilauksen Larin statseja ja aivan kuningas riskienhallinnassa!
• Jaska1. Treidaus-discordissa kirjoitteleva swingtreidaaja/sijoittaja. Skannaa osakkeita ahkerasti ja löytää todella hyviä tikkereitä jotka ovat valmiina raketoimaan.
• Pohjolan Eka. Loistava tyyppi ja ahkera työmyyrä sijoitusasioissa. Osaa ajatella laatikon ulkopuolelta ja löytää potentiaalisia osakkeita. Muu tiimi voi sitten etsiä niihin sopivat ostopaikat. Hyvä lisä treidaustiimiin.

16. Olen ollut huomaavinani, että olet aika auttavainen mm. teet opettavaisia videoita sijoittamiseen liittyen (Tontsan treidinurkka -tubekanava: https://www.youtube.com/@Tontsantreidinurkka/featured ) ja autat Discordissa sijoittajia, mikä motivoi sinua auttamaan ja innostamaan muita sijoittajia?

Molemmat syntyivät oikeastaan vähän vahingossa. Olen treidaaja, en tubettaja 😃. Minusta on mukava jakaa kertynyttä tietoa ja osaamista auttamalla muita. Oma matka oli tuskallisen pitkä ja varmaan jokin Suomen ennätys pitkään pään seinään lyömisessä rahoja häviten, ennen kuin jotain alkoi jäädä viivan alle. Se ei suinkaan ole aloittelevalla treidaajalla tarpeen nykyään, jos saa heti alkuun parempia vinkkejä. Treidaus on myös melkolailla yksin koneella puurtamista, joten maksuton sekä mainokseton discord-ryhmä missä voi vapaasti keskustella ja kysellä on mainio juttu. Treidauksessa tulee väkisinkin vastaan esteitä ja hankaluuksia jossain vaiheessa, niissä yhteisön tuki on korvaamaton. Yritän itse ryhmässä kannustaa kaikkia eteenpäin tsemppaamalla ja myös antamalla rakentavaa palautetta, jos markkinoilta on tullut takkiin jollain. Huumori myös keventää välillä hieman raskasta tekemistä.

17. Miten sinä hallitset tunteesi sijoittajana? Miten sinä harjoitat tai/ja opiskelet sijoittamisen psykologiaa?

Sijoittamisen ja treidaamisen psykologia on yksi lempiaiheitani. Treidaamisessa minulla on strategiat joita olen vuosia kehittänyt. Tiedän, että ne toimivat ja treidaamalla niitä tarkasti ja suunnitellusti, ei ole väliä onko yksittäinen treidi voittava vai häviävä, pitkällä tähtäimellä positiivisen odotusarvon treidit tuottavat väistämättä rahaa. Minun tehtävä on siis hallita tunteita niin, että seuraan prosessia ja otan yhden hyvän treidin kerrallaan. Joskus markkinoilla tapahtuu yllättäviä asioita tai jokin omassa suorituksessa tökkii ja saa toimet epävakaaksi. Silloin käytän psykologisia ja teknisiä suojakeinoja eli rajoitan treidaamista, käyn kävelyllä, hengitän taktisesti tms. kunnes pääsen taas neutraaliin hyvään mielentilaan. Sijoittamisessa aikajänne on vähän pitempi ja siinä tärkeintä on pitää pää kylmänä jos jotain yllättävää uutista tai muuta tilannetta esiintyy. Aivan kuin treidaaja seuraa strategiaansa, sijoittajan tulisi seurata omaa sijoitussuunnitelmaansa. Valitaan yksi hyvä sijoitus ja tehdään siitä suunnitelma. Sitten seurataan sitä suunnitelmaa, kunnes jokin muuttuu. Muutoksen kohdalla tilannetta on arvioitava hötkyilemättä uudestaan ja tehtävä päätös, onko suunnitelma vielä voimassa vai oliko sijoituksen tarina siltä erää siinä.

18. Mitä konkreettisia tavoitteita esimerkiksi euromääräisiä sinulla on treidaamisen suhteen?

Minulla ei ole euromääräisiä tavoitteita vaan ne ovat prosessitavotteita. Raha tulee hyvästä treidauksesta ja hyvä treidaus tarkoittaa sitä, että otan treidejä kun niitä on ja pyrin tekemään mahdollisimman vähän virheitä. Tämän vuoden konkreettisin juttu on sovittaa treidaaminen ja lapsiperhe-elämä toisiinsa.

19. Jos sinun pitäisi varoittaa Alokasta yhdestä aloittelijan sijoittamisen sudenkuopasta, mistä varoittaisit tai miksi?

Treidaus on täynnä sudenkuoppia mutta ehkä yksi näkyvimmistä voisi olla erilaiset palvelut jotka lupaavat osto/myynti -signaaleja ja helppoja strategioita joilla rahaa luvataan tulevan kaatamalla. Niissä häviää palvelun kuukausimaksun ja myös rahat treidaustililtä kun signaalit ja helpot kikat eivät pidemmälle toimikkaan. Jos treidauspalveluissa on paljon affiliate ja verkostomarkkinointia missä häärää parikymppisiä jannuja, se ei ehkä ole paras paikka ottaa oppia.

20. Mistä haluat kiittää suomalaista sijoitusyhteisöä?

Isot kiitokset kaikille jotka jakavat ideoitaan ja tsemppaavat toisia sijoittajia!

Kiitos todella hienoista ja opettavaisista vastauksista! 🙏

Monet ovat varmasti saaneet paljon erinomaista apua Tontsalta erityisesti treidaamisessa. Arvostankin Tontsaa monestakin syystä mm. tuosta auttamisen halusta ja siitä, miten hienosti ja analyyttisesti hän osaa tarkastella asioita. Niin ja tuntuu siltä, että hän näyttää hallitsevan tunteensakin hyvin sijoittamisessa, joka tuntuu olevan monille muille meille sijoittajille niin kovin haastavaa. 🙂