Suominen Q2'24 -ennakko: Ennusteissa selkeä tuloskäänne parempaan päin
Suominen raportoi Q2-tuloksensa perjantaina noin klo 9.30. Odotamme tuloksen parantuneen erittäin heikosta vertailukaudesta ja myös hieman edellisestä kvartaalista. Tulos on silti edelleen heikolla tasolla.
Odotamme tasaista liikevaihtoa
Ennustamme Suomisen Q2-liikevaihdoksi 113 MEUR eli samaa tasoa vertailukauteen nähden. Odotamme myyntivolyymien olevan noin vertailukauden tasolla, mutta raaka-aineiden hintoja seuraavan myyntihintojen laskun olevan vertailukauteen nähden vielä hienoisesti negatiivinen, vaikka hintatrendi onkin kääntymässä ylöspäin raaka-ainekulujen perässä. Odotammekin hintakomponentin kääntyvän loppuvuonna positiiviseksi.
Odotuksissa parannusta sekä vertailukauteen että viime kvartaaliin
Suomisen tulos on ollut 2022–23 erittäin heikolla tasolla, oik. liikevoiton ollessa tappiolla tai nollan tuntumassa ja toipuminen sen jälkeen on ollut viime kvartaaleina odotuksia hitaampaa. Q3’23-Q1’24-tulos on ollut 0–1 MEUR välillä ja tulos heikentyi hieman Q1:llä aiempiin kvartaaleihin verrattuna. Odotamme kuitenkin edelleen Suomisen pystyvän Q2:sta alkaen selvään tulostason nostoon sekä vertailukauteen että viime kvartaaleihin nähden. Tuloksen paranemista tukevat lähinnä yhtiön tehostamistoimet.
Ohjeistus pysynee ennallaan, odotuksissa selvä parantuminen
Suominen ohjeistaa koko vuoden vertailukelpoisen käyttökatteen paranevan viime vuodesta (15,8 MEUR). Meidän ennusteemme on 26 MEUR eli odottaa käyttökatteen selvää kasvua. Näin ollen odotamme ohjeistuksen toistettavan, eikä sen lisäarvo ole kovin korkea. Huomioimme myös tulostason olevan 2024 ennusteillakin vielä varsin vaatimaton.
Sisäänkirjautuminen vaadittu
Tämä sisältö on näkyvissä vain sisäänkirjautuneille käyttäjille
Suominen
2,68
2,50
Vähennä
Suominen on vuonna 1898 perustettu kuitukangasvalmistaja, joka toimii globaaleilla markkinoilla. Suominen luo arvoa hankkimalla kuituraakaaineita ja valmistamalla niistä kuitukankaita, joita asiakkaat jatkojalostavat tuotteiksi sekä kuluttajille että ammattikäyttöön. Suomisella on kaksi liiketoiminta-aluetta: Amerikat ja Eurooppa, joista Amerikat on suurempi. Suominen on myös maailmanlaajuinen markkinajohtaja ja yksi maailman suurimmista vesineulausteknologialla valmistettujen kuitukankaiden valmistajista.
Lue lisää yhtiösivullaTunnusluvut07.05.
| 2023 | 24e | 25e | |
|---|---|---|---|
| Liikevaihto | 450,8 | 456,5 | 465,6 |
| kasvu-% | −8,62 % | 1,26 % | 2,00 % |
| EBIT (oik.) | −2,7 | 8,2 | 18,9 |
| EBIT-% (oik.) | −0,60 % | 1,80 % | 4,07 % |
| EPS (oik.) | −0,14 | 0,04 | 0,19 |
| Osinko | 0,10 | 0,10 | 0,10 |
| Osinko % | 3,51 % | 4,72 % | 4,72 % |
| P/E (oik.) | - | 52,30 | 10,92 |
| EV/EBITDA | 18,60 | 7,06 | 4,60 |
Foorumin keskustelut
