Enersense International

2.58 EUR

-0.77 %

ESENSE

NASDAQ Helsinki

Industrial Goods & Services

Industrials

4,819 following

Enersense International operates in the industrial sector. The company's specialist expertise is in project management for major industrial projects, work that mainly includes construction and civil engineering, planning, logistics, and management. In addition to the main operations, staffing and personnel management are offered. The company operates worldwide, with the Nordic and Baltic countries as home markets.

P/E (adj.) (24e)

-2.47

EV/EBIT (adj.) (24e)

-32.32

P/B (24e)

1.23

Dividend yield-% (24e)

Target price

3.40 EUR

Recommendation

Accumulate

Updated

28.10.2024

NASDAQ Helsinki

ESENSE

Daily low / high price

2.54 / 2.66 EUR

Market cap

42.55M EUR

Turnover

39.8K EUR

Volume

15K

Business risk

Valuation risk

Current

Latest research

Enersense: Profitability turnaround successful

16.08.2021

Analyst

Aapeli Pursimo

Analyst

Financial calendar

Annual report

28.02.2025

General meeting

16.04.2025

Interim report

30.04.2025

Interim report

05.08.2025

Interim report

31.10.2025

Major Owners
Source: Millistream Market Data AB

Owner	Capital	Votes
Nidoco AB	22.9 %	22.9 %
Ensto Invest Oy	8.9 %	8.9 %

Premium

This content is for our Premium customers only.

Learn more

Insider Transactions

Insider	Date	Total value
Jussi Holopainen	09.12.2022	466,620EUR
Juha Silvola	23.09.2022	17,731EUR

Premium

This content is for our Premium customers only.

Learn more

Forum updates

Stay up-to-date with the latest talk about Enersense International

Read the full thread

Visit the forum

Pörssitiedote Enersense International Oyj:n tammi–syyskuun 2024 liiketoimintakatsaus: Enersensen kannattavuus parani merkittävästi 28.10.2024 12.30 Inderes Enersense International Oyj:n tammi–syyskuun 2024 liiketoimintakatsaus:... Enersense International Oyj | Liiketoimintakatsaus Q3/2024 | 28.10.2024 klo 12:30:00 EETTiedotteen luvut ovat tilintarkastamattomia. Sulkeissa esitetyt luvut viittaavat vertailukauteen eli edellisen...

Index

10/28/2024, 10:33 AM💙 11

Alaskirjaukset jä häntien siivoukset tehty uuden talousjohtajan (Jyrki Paappa) toimesta. Ei mitään taikatemppua eikä uudella toimarilla ole tähän ollut mitään vaikutusta. Nyt, kun maton alta on sonnat siivottu, niin aletaan nähdä, mikä on oikeasti yhtiön tuloksentekokyky. Kumulatiiviset luvut ovat toki rumia, mutta niissä näkyy myös tehdyt kertaluonteiset erät. Yhtiön rahoitusasema on heikko ja opo kutistuu. Nämä kaikki johtuvat entisen johdon (toimitusjohtajan) väärästä strategiasta. Harmillista, että yhtiön uuden strategian luomiselle ja toteuttamiselle ei ole paljoakaan taloudellista liikkumavaraa. Keskittyminen ydinliiketoiminnan kannattavuuden parantamiseen on varmaan oleellista juuri nyt, voisin olettaa. Laajenemispyrkimykset liiketoimintoja hankkimalla lienee nyt käyty loppuun ja kasvuun keskittyminen orgaanisesti.

Olavi

10/28/2024, 1:11 PM💙 5

Harvoin enää näkee näin komeita tulosylityksiä. Onnittelut uudelle toimarille.

Pyylevä

10/28/2024, 10:58 AM💙 5

Nordealta vähän erilainen rappari…tavoitehinta haarukka 4,5-5,6 eur The company’s focus on profitability, cash flow and safeguarding its core service operations has started well. Q3 net sales and clean EBITDA were remarkably higher than LSEG Data & Analytics consensus expected. Losses from growth projects have declined, leading the EBITDA margin to be 7.7% in Q3. Restructuring has not affected its sales initiatives nor its capability to win new projects. We upgrade our 2024 estimates, but net sales and relative profitability for 2025 are highly dependent on possible divestments. We keep our fair value range of EUR 4.5-5.6 per share, which is based on a DCF model and backed by a peer group comparison. Based on our current estimates, Enersense’s EV/EBIT 2025E is 6.7x. Marketing material commissioned by Enersense… Inderes Enersense International: Turnaround programme is progressing well - Nordea -... The company's focus on profitability, cash flow and safeguarding its core service operations has started well. Q3 net sales and clean EBITDA were remarkably higher than LSEG Data & Analytics...

kovatuotto

10/29/2024, 6:45 AM💙 4

Tässä on Aapelin tekemä tuore yhtiöraportti Enersensestä. Yhtiön Q3-tulos ylitti ennusteemme selvällä marginaalilla voimakkaan kasvun ja myös lievemmin marginaalitason vetämänä. Samalla kuluvalle vuodelle toistettu ohjeistus indikoi liikevaihtotason selkeästä supistumisesta Q4:n aikana, mutta mielestämme ohjeistuksen nostoa ei voi pitää poissuljettuna. Sen sijaan rahoitusasemaan liittyvän korkean riskitason myötä katseet ovat toistaiseksi tähän liittyvän solmun avaamisessa ja etenkin lähtökohtaisesti pakollisessa uusiutuvan hankekehitysportfolion myynnissä. Tähän sitoutunutta arvioimaamme arvoa ja sen purkautumista peilaten näemme tilanteen edelleen tuotto/riski-suhteeltaan mahdollisuutena korkeaa riskiä sietävälle sijoittajalle. Inderes Enersense Q3'24: Operatiivisesti iso askel oikeaan suuntaan - Inderes Yhtiön Q3-tulos ylitti ennusteemme selvällä marginaalilla voimakkaan kasvun ja myös lievemmin marginaalitason vetämänä.

Sijoittaja-alokas

10/28/2024, 11:57 PM💙 4

Aapeli haastatteli toimitusjohtaja Kari Sundbäckiä sekä talousjohtaja Jyrki Paappaa. Inderes Enersense Q3'24: Komea kannattavuusloikka - Inderes Aika: 28.10.2024 klo 16.41 Haastavasta alkuvuodesta huolimatta Enersense on parantanut juoksuaan vuoden kolmannella kvartaalilla yhtiön raportoitua komeasta kannattavuusloikasta, kun liikevaihdon kasvu yhdessä tehostustoimien kanssa näkyi Q3:n... Aiheet: 00:00 Aloitus 00:13 Kari Sundbäck aloitti syyskuussa uutena toimitusjohtajana 03:55 Uuden toimitusjohtajan työlista ensimmäisten viikkojen aikana 05:09 Strategisen tarkastelun eteneminen 05:40 Q3:n pääkohdat 07:00 Liikevaihdon kasvu & loppuvuoden näkymät 08:10 Kannattavuus parani merkittävästi 08:58 Eri segmenttien kehitys 10:16 Kassavirta painui pakkaselle 11:12 Käyttöpääoman kehitys 11:37 Kysyntätilanne & tilauskanta

Sijoittaja-alokas

10/28/2024, 7:13 PM💙 4

Aapeli etkoilee sillä ensi viikon maanantaina Enersense julkaisee Q3-raporttinsa. Odotamme yhtiön liikevaihdon kasvun taittuneen kuluvan vuoden aikana laskenutta tilauskantaakin heijastellen. Puolestaan käyttökatteen odotamme nousseen kausiluontoisesti vahvimmalla neljänneksellä selvästi vertailukaudesta. Lukujen lisäksi jäämme raportilla seuraamaan yhtiön rahoitusaseman kehitystä sekä kommentteja ei-ydinliiketoimintojen ja uusiutuvan energian hankekehitysportfolion strategisten arviointien edistymisten osalta. Inderes Enersense Q3’24 -ennakko: Odotuksissa kasvun hyytyminen, mutta tuloksen... Enersense julkistaa Q3-raporttinsa maanantaina 28.10. arviolta puolen päivän aikaan. Odotamme yhtiön liikevaihdon kasvun taittuneen kuluvan vuoden aikana laskenutta tilauskantaakin heijastellen.

Sijoittaja-alokas

10/23/2024, 5:13 AM💙 4

Income statement

	2020	2021	2022	2023	2024e	2025e	2026e	2027e
Revenue	147.5	239.1	282.0	363.3	389.0	355.6	379.3	392.8
growth-%	153.8 %	62.1 %	18.0 %	28.8 %	7.1 %	-8.6 %	6.7 %	3.6 %
EBITDA	9.8	16.6	12.2	14.7	7.2	18.0	19.8	21.1
EBIT (adj.)	7.5	10.9	4.9	5.7	-2.7	8.6	10.5	11.7
EBIT	4.8	6.8	3.5	5.3	-2.7	8.6	10.5	11.7
Profit before taxes	2.9	3.5	-7.0	-8.5	-15.7	0.8	4.0	6.2
Net income	2.4	4.0	-9.2	-8.9	-17.2	0.3	2.9	4.6
EPS (adj.)	0.68	0.64	-0.47	-0.52	-1.04	0.02	0.18	0.28
growth-%		-6.1 %	-173.1 %				829.8 %	59.1 %
Dividend	0.00	0.10	0.10	0.00	0.00	0.00	0.00	0.00
Dividend ratio		33.7 %	-18.0 %

Login required

This content is only available for logged in users

Create account

Profitability and return on capital

	2020	2021	2022	2023	2024e	2025e	2026e	2027e
EBITDA-%	6.6 %	7.0 %	4.3 %	4.0 %	1.9 %	5.1 %	5.2 %	5.4 %
EBIT-% (adj.)	5.1 %	4.6 %	1.7 %	1.6 %	-0.7 %	2.4 %	2.8 %	3.0 %
EBIT-%	3.2 %	2.9 %	1.2 %	1.4 %	-0.7 %	2.4 %	2.8 %	3.0 %
ROE	20.9 %	12.3 %	-16.6 %	-15.6 %	-39.7 %	0.9 %	8.0 %	11.5 %
ROI	17.6 %	11.0 %	3.6 %	4.9 %	-2.8 %	9.5 %	11.5 %	12.2 %

Login required

This content is only available for logged in users

Create account

Valuation

	2020	2021	2022	2023	2024e	2025e	2026e	2027e
Share price (EUR)	8.30	6.84	5.69	4.35	2.58	2.58	2.58	2.58
Shares	7.4	13.4	16.5	16.5	16.5	16.5	16.5	16.5
Market cap	61.7	91.6	93.8	71.7	42.6	42.6	42.6	42.6
Enterprise value	70.9	92.9	105.7	108.3	87.8	84.5	85.0	80.4
EV/S	0.5	0.4	0.4	0.3	0.2	0.2	0.2	0.2
EV/EBITDA	7.3	5.6	8.7	7.4	12.2	4.7	4.3	3.8
EV/EBIT (adj.)	9.5	8.5	21.5	19.1	-	9.9	8.1	6.9
EV/EBIT	14.8	13.6	30.4	20.6	-	9.9	8.1	6.9
P/E (adj.)	12.2	10.7	-	-	-	135.5	14.6	9.2
P/E	25.9	23.1	-	-	-	135.5	14.6	9.2
P/B	3.9	1.9	1.5	1.4	1.2	1.2	1.1	1.0
P/S	0.4	0.4	0.3	0.2	0.1	0.1	0.1	0.1
Dividend yield		1.5 %	1.8 %
Equity ratio	15.2 %	35.6 %	28.8 %	26.0 %	19.0 %	18.8 %	19.4 %	21.4 %
Gearing ratio	52.3 %	2.5 %	19.0 %	70.2 %	127.3 %	116.9 %	109.5 %	87.0 %

Login required

This content is only available for logged in users

Create account

Quarter data

	Q4/23	2023	Q1/24	Q2/24	Q3/24	Q4/24e	2024e	Q1/25e	Q2/25e
Revenue	107.8	363.3	98.1	100.8	111.5	78.6	389.0	73.6	89.2
EBITDA	7.7	14.7	4.5	-9.5	8.6	3.6	7.2	0.7	3.7
EBIT	5.3	5.3	1.7	-11.8	6.1	1.3	-2.7	-1.6	1.4
Profit before taxes	-1.7	-8.5	-4.4	-13.8	3.6	-1.1	-15.7	-3.9	-0.7
Net income	-2.5	-8.9	-5.6	-13.8	3.2	-1.0	-17.2	-3.2	-0.7